El software se está apoderando de la industria automotriz

Puede que aún falten años para que existan vehículos totalmente autónomos, pero los analistas de Goldman Sachs Research creen que las ganancias de la industria automotriz podrían aumentar significativamente esta década a medida que el software se vuelva cada vez más importante incluso en niveles más bajos de automatización.

En un nuevo informe, los analistas estiman que los automóviles con tecnologías autónomas de Nivel 3 y superiores representarán alrededor del 15% de las ventas en 2030, frente al 0% en 2020, y la mayor parte de esa penetración provendrá de vehículos semiautomáticos que pueden controlar funciones críticas para la seguridad, pero solicitan al conductor que asuma el control en determinadas circunstancias.

Esas capacidades emergentes aumentarán significativamente la dependencia de la industria del software, que ya está cambiando la naturaleza de la producción de automóviles. El promedio de líneas de código de software por vehículo se duplicó de 100 millones en 2015 a 200 millones en 2020, impulsado por una adopción más amplia del control de vehículos electrificados y la conducción autónoma. GS Research cree que el crecimiento podría acelerarse en los próximos años, y que cada automóvil requerirá hasta 650 millones de líneas de código para 2025. Esto representa un orden diferente de complejidad en comparación con un sistema operativo típico de teléfono inteligente o un avión de combate, con un promedio de alrededor de 20-40 millones de líneas de código.

La creciente importancia del software para los vehículos nuevos significará una mayor complejidad y costos, pero podría generar nuevas oportunidades de ingresos. "La industria del automóvil está en la cúspide de un importante punto de inflexión con vehículos cada vez más conectados y definidos por software, incluidos los eléctricos y autónomos", escribe GS Research en su informe. "Si los fabricantes de automóviles pueden monetizar con éxito el nuevo valor proporcionado por estos automóviles, deberían poder generar ganancias más allá del alcance de sus modelos de negocio anteriores".

En conjunto, GS Research pronostica que el conjunto de ganancias de la industria se expandirá de $315 mil millones en 2020 a $405 mil millones para 2030. El escenario base para ese crecimiento proviene de dos fuentes: una, los fabricantes de automóviles podrán aumentar los precios de etiqueta en aproximadamente $3,000 por vehículo, dados los beneficios que las nuevas tecnologías ofrecerán a los conductores. La segunda fuente de potencial de crecimiento de ganancias proviene de $ 3,800 adicionales que los fabricantes de automóviles pueden recibir de los ingresos por suscripción mensual vinculados a mejoras de seguridad y conveniencia autónomas.

Si los fabricantes de automóviles son capaces de aprovechar plenamente estas oportunidades de ganancias, los investigadores estiman que podrían generar ingresos de 3.750 dólares por vehículo, frente a los 1.750 dólares actuales. Si se logra, ese nivel de mejora aumentaría los márgenes operativos promedio del 7% al 12%.

Por supuesto, no todos los fabricantes se beneficiarán por igual. Si bien GS Research cree que la realineación de la industria se convertirá en un tema clave en los sistemas operativos de vehículos y las baterías de vehículos eléctricos, algunos fabricantes de automóviles estarán mejor posicionados que otros. El informe predice que aquellas empresas con productos escalables –como arquitecturas comunes de vehículos eléctricos– podrán crecer más rápidamente que los fabricantes de automóviles que operan en múltiples regiones y manejan una amplia gama de modelos y sistemas de propulsión. El informe también advierte que los OEM tradicionales deberán evitar la competencia de nuevos participantes que podrían disfrutar de las ventajas de tener negocios dedicados sin activos heredados.

A medida que los vehículos eléctricos y automatizados se lleven una porción mayor del pastel (captando 149 mil millones de dólares en nuevos negocios para 2030), las ganancias del negocio de vehículos tradicionales disminuirán en 59 mil millones de dólares, estima GS Research. Y como las actualizaciones periódicas de software son posibles mediante descargas inalámbricas, los automóviles tradicionales y desconectados construidos con un ciclo de modelo de cuatro a cinco años probablemente quedarán obsoletos.

"Estamos entrando en una nueva era en la que los vehículos definidos por software (desarrollo automotriz centrado en software) determinarán quién tiene la ventaja competitiva en la industria automotriz", concluye el informe.